野村:
中芯
(00981)
|
18/8/2021 17:38:18
|
|
中芯(00981)第二季銷售13億4400萬美元,按季增長近22%,高出指引17%-19%,公司出貨量按季提升12%,產品均價提高9%。
公司考慮到持續有良好表現的組合以及改善的定價表現,將第三季按季銷售指引上調2%-4%,毛利率指引提高兩個百分點至32%-34%。
野村形容,中芯國際(00981)第二季業績顯著勝預期,毛利率高達30%,相較公司增長指引及市場預期高3-5個百分點,看好市場發展前景正面,下半年前景明朗,考慮到公司持續提升增長指引,又憧憬晶圓價格明年上半年仍會繼續上升,上調對中芯估值基礎,不過地緣政治風險未完全消除,長遠發展上依然存在不明朗因素,繼續評級「減持」,目標價自16元提升至26元。
|
以上資料來源:Thomson Reuters
|
|